Dans cette interview exclusive, nous avons eu l’opportunité de rencontrer Florian Christiaens, Digital Euro Policy expert à la Banque Nationale de Belgique. Membre de l’Eurosystème, la Banque Nationale de Belgique joue un rôle crucial dans la coordination et la mise en œuvre du Digital Euro sur le sol belge. Découvrez les enjeux, les défis et les perspectives de cette révolution monétaire à travers les insights d’un expert de premier plan.
- Quels sont les principaux avantages de l’introduction d’un euro numérique pour les consommateurs ?
L’euro numérique devrait combiner le meilleur des deux mondes : en alliant la confidentialité, la possibilité d’utilisation hors ligne[i], l’acceptation obligatoire et l’uniformité à travers l’Europe de l’argent liquide à la praticité des solutions de paiement électronique modernes.
Il promet une utilisation universelle pour tout type de paiement, qu’il s’agisse de transactions entre particuliers, d’achats en magasin, en ligne, ou de paiements aux administrations publiques. En somme, il deviendrait un véritable billet virtuel intégré dans les applications bancaires, que nous pourrions utiliser pour nos paiements électroniques en toutes circonstances : dans toute la zone euro, pour tout et avec tout le monde, sans jamais plus devoir se demander si notre type de carte sera acceptée par les commerçants.
- L’espèce/le cash est-il menacé ?
Un euro numérique coexisterait avec les espèces, sans s’y substituer. Il existerait parallèlement aux espèces pour répondre à la préférence croissante de nos concitoyens pour les paiements numériques rapides et sûrs. Les espèces resteraient disponibles dans la zone euro, de même que les autres moyens de paiement électroniques privés utilisés actuellement.
Par ailleurs, une proposition de législation européenne (le ‘Single Currency Package’ – traitant à la fois de l’euro numérique et des espèces) visant à renforcer le statut des espèces en harmonisant son acceptation et son utilisation dans toute la zone euro, a été publiée par la Commission européenne en Juin 2023 et est actuellement examinée par le Parlement européen et le Conseil de l’UE.
De son côté, la Banque nationale de Belgique (ci-après ‘BNB’) a également récemment réaffirmé son engagement envers les espèces, illustré par la construction d’un nouveau centre de traitement à Zellik.
- Comment pensez-vous que l’introduction de l’euro numérique pourrait impacter le système financier européen?
L’introduction d’un euro numérique devrait encourager la compétitivité et stimuler l’innovation, en rééquilibrant notamment l’influence des géants technologiques (‘BigTech’) en Europe.
En effet, le projet repose sur une infrastructure publique numérique à l’échelle de la zone euro. Les banques et autres prestataires de paiements, qui devraient jouer les intermédiaires entre l’utilisateur et l’Eurosystème (Banque centrale européenne et Banques centrales nationales de la zone euro), auront donc la possibilité de développer des produits et services à valeur ajoutée, favorisant ainsi leur expansion et la capture de nouvelles parts de marché.
En parallèle, la mise en œuvre d’une limite de détention pour l’euro numérique chez les consommateurs et les commerçants vise à atténuer l’impact potentiel sur les dépôts bancaires traditionnels. Cette approche est conçue pour maintenir une expérience utilisateur optimale, autorisant des dépassements temporaires de cette limite pour les transactions, à travers des mécanismes automatiques de retrait ou de dépôt du montant supplémentaire sur les comptes bancaires associés.
Cette flexibilité assure que la limite de détention ne devienne pas une limite de transaction, garantissant ainsi l’utilisation de l’euro numérique comme un instrument de paiement et non comme moyen auxiliaire de placement permanent.
- Quels sont les risques potentiels associés à l’adoption généralisée de l’euro numérique, notamment en ce qui concerne la sécurité et la confidentialité des données ? Quid des cyberattaques ?
La conception d’un euro numérique reposerait sur l’utilisation des technologies les plus avancées afin de créer un système qui soit à la fois cyber-résilient et à l’épreuve du temps. L’écosystème de l’euro numérique (y compris les intermédiaires) serait soumis à un cadre de gouvernance complet en matière de cyber-résilience, conçu pour garantir que tous les acteurs disposent des contrôles et des processus nécessaires – y compris la surveillance continue des nouvelles menaces – pour atténuer les cyber-risques et garantir la sécurité des données.
La confidentialité de ces mêmes données est quant à elle placée au cœur de la conception de l’euro numérique. L’Eurosystème n’a aucun intérêt à exploiter les données personnelles des Européens en matière de paiement et ne sera donc pas en mesure d’identifier des personnes à partir des paiements qu’elles effectuent.
Par ailleurs, les paiements en ligne pourront être effectués sans partager ses données avec des tiers, sauf celles qui sont nécessaires pour assurer le bon fonctionnement de l’euro numérique ou la prévention d’activités illégales, conformément aux réglementations européennes. Les paiements hors ligne quant à eux devraient offrir un niveau de confidentialité encore supérieur, qui sera comparable aux retraits de billets dans les distributeurs automatiques de billets et à l’utilisation des espèces.
- Comment voyez-vous l’euro numérique coexister avec les cryptomonnaies existantes ou encore les stablecoins ?
Tout d’abord, il est essentiel de rappeler que l’euro numérique et les crypto-actifs, y compris les stablecoins, occupent des sphères distinctes et ne devraient pas être confondus malgré l’utilisation commune du terme « monnaies numériques ». Il est important de distinguer deux aspects principaux des crypto-actifs : leurs objectifs ou utilisations ainsi que la technologie sous-jacente.
Contrairement aux crypto-actifs comme le Bitcoin, qui sont souvent vus comme des investissements spéculatifs et qui ne servent pas de moyen d’échange ou d’unité de compte dans la vie quotidienne, l’euro numérique se présente comme une version numérisée de notre monnaie courante. Il remplira toutes les fonctions traditionnelles de la monnaie (intermédiaire des échanges, unité de compte et réserve de valeur), tout en étant émis et garanti par la BCE.
D’un point de vue technologique et pour faire le lien avec la question précédente, il est possible l’euro numérique puisse adopter certaines méthodes inspirées de la cryptographie, telles que le ‘hashing’ ou la ‘tokenisation’, afin de garantir la plus haute confidentialité technologiquement possible.
Cependant le parallèle n’ira pas plus loin car l’infrastructure ‘euro numérique’ devrait être centralisée autour de la BCE, ce qui distingue fondamentalement l’euro numérique des crypto-monnaies, qui opèrent sur des réseaux (semi) décentralisés.
- Quelles mesures sont nécessaires pour garantir que l’euro numérique soit accessible à tous, y compris aux populations non bancarisées ou sous-bancarisées ?
En tant que bien public, l’euro numérique garantirait que les paiements soient accessibles à tous et ne laissent personne de côté. Par exemple, la BCE devrait développer une application facile à utiliser, avec des fonctionnalités spécifiques pour les personnes handicapées et disponible dans toutes les langues.
De plus, une carte de paiement devrait également être fournie pour ceux qui trouvent les téléphones mobiles complexes. En outre, la proposition législative abordée plus avant dans l’interview inclut des mesures d’assistance en présentiel pour faciliter l’utilisation de l’euro numérique.
- Quelles sont les étapes concrètes que l’Union européenne devrait prendre pour avancer vers la mise en œuvre de l’euro numérique, et quel est le calendrier prévu pour cela ?
L’Eurosystème se concentre désormais sur la phase de préparation, la phase d’investigation portant sur les questions clés relatives à la conception et à la distribution de l’euro numérique (qui ont été expliquées tout au long de cette interview) s’étant achevée le 18 octobre 2023. Cette nouvelle phase vise d’abord à finaliser les règles nécessaires à son émission.
Elle doit également permettre d’approfondir l’analyse des différentes composantes de la plateforme qui devra être mise en place, ainsi que de définir les entités privées et publiques chargées de fournir ces composants.
Par ailleurs, le législateur européen a également franchi des étapes décisives avec la publication du ‘Single Currency Package’ par la Commission européenne en juin 2023 (abordée plus avant dans l’interview).
La partie de cette proposition dédiée à l’euro numérique aborde la mise en place de la base juridique nécessaire à son émission, le modèle de compensation, mais aussi les aspects liés à la vie privée. La décision d’émettre ou non un euro numérique reviendra au Conseil des Gouverneurs de la BCE une fois le travail législatif terminé.
La BNB apporte son soutien aux travaux menés par la BCE, en collaboration étroite avec les autres banques centrales nationales de la zone euro, depuis le lancement du projet en 2020. En parallèle, elle s’efforce de coordonner les efforts sur le sol belge, en travaillant conjointement avec tous les acteurs du marché, y compris les représentants des consommateurs, les universitaires, et les membres du National Retail Payments Committee (NRPC).
Cette collaboration vise à aligner les pratiques nationales avec les objectifs plus larges de l’euro numérique. La création d’une cellule autonome dédiée au sein de la BNB, nommée « Digital Euro and Payments Policy », souligne l’importance croissante de ce projet.
[i] Les terminaux de paiements classiques nécessitent une connexion Internet pour pouvoir fonctionner.
